Отчет по криптоиндустрии за II квартал 2023 года

Апрель и май были относительно спокойными месяцами, особенно после повышения рейтинга Shapella (детище Ethereum) 12 апреля, поскольку на рынке отсутствовал какой-либо сильный всеобъемлющий нарратив. Цены на биткоин (BTC) и эфир (ETH) в настоящее время колеблются в районе 30 000 и 1900 долл. соответственно, причем во втором квартале BTC подорожал на 6,9%, а ETH — на 6,0%.

Этот обширный отчет о криптоиндустрии за второй квартал 2023 г. охватывает все — от ландшафта криптовалютного рынка до анализа Bitcoin и Ethereum, погружения в экосистемы децентрализованных финансов (DeFi) и невзаимозаменяемых токенов (NFT), а также обзора результатов деятельности централизованных (CEX) и децентрализованных (DEX) бирж.

6 основных положений отчета о криптоиндустрии за II квартал 2023 года

1. Во втором квартале 2023 года BTC продемонстрировал некоторую волатильность, завершив квартал с приростом в 6,9%.
2. Стейблкоины снизились на 3,5%, причем наибольшие потери вновь понесли USDC и BUSD.
3. Стейкинг ETH вырос на 30,3% во втором квартале, после того как был разрешен вывод средств.
4. Объем торгов NFT упал на 35,0%, несмотря на растущую популярность Bitcoin Ordinals.
5. Объем спот-торговли на централизованных биржах снизился на 43,2%, при этом доля Binance на рынке упала до 52%.
6. Объем спот-торгов на децентрализованных биржах во втором квартале 2023 года снизился на 28,1%, так как Uniswap сохранила свое доминирующее положение.

1. BTC продемонстрировал некоторую волатильность, но завершил II квартал с приростом в 6,9%

Цена и объем торгов BTC
Среднедневный график цен биткойна и объем торгов с января по июнь 2023 г.

Во втором квартале 2023 года BTC вырос на 6,9%, подорожав с 28 517 до 30 481 долларов США. BTC опередил общий объем криптовалютного рынка, который за тот же период увеличился на 0,14% — с 1,238 трлн до 1,240 трлн (+$1,7 млрд). Кроме того, BTC удалось достичь годового максимума в 30 694 долл. после того, как 15 июня было объявлено о подаче компанией BlackRock заявки на создание спотового биткоин-ETF.

При этом среднедневной объем торгов снизился на 58,7% в квартальном исчислении — с 33,4 млрд. долл. в I квартале до 13,8 млрд. долл. во II квартале. И это несмотря на то, что цены на BTC на протяжении всего второго квартала имели тенденцию к росту.

2. Стейблкоины подешевели на 3,5%, а наибольшие потери вновь понесли USDC и BUSD

Топ-15 стейблкоинов по рыночной капитализации
Среднедневная рыночная капитализация 15 лучших стейблкоинов, январь — июнь 2023 г.

Общая рыночная стоимость 15 крупнейших стейблкоинов снизилась на 4,6 млрд. долл. (-3,5%), так как USD Coin (USDC) и Binance USD (BUSD) продолжили падение, потеряв 5,18 млрд. долл. (-15,9%) и 3,43 млрд. долл. (-45,4%) соответственно.

В то же время Tether (USDT) еще больше укрепил свои позиции, увеличив рыночную стоимость на 4,4% (3,48 млрд. долл.). По итогам второго квартала 2023 года USDT занимает 66% рынка стейблкоинов. True USD (TUSD) увеличил свою рыночную стоимость на 50,0% (1,02 млрд. долл.), став самым крупным игроком квартала. Это произошло после того, как компания Binance сделала TUSD стабильной монетой по умолчанию и наминтила ~1 млрд. долларов США TUSD в сети Tron.

Стейблкоины, не входящие в первую пятерку, также выросли: Gemini Dollar (GUSD), flexUSD (FUSD) и Paxos (USDP) увеличили свои предложения на 44,4%, 33,4% и 30,0% соответственно.

3. Стейкинг ETH вырос на 30,3% после подключения функции вывода средств

Стейкинг консенсус-слоя Ethereum
Еженедельное количество ETH в стейкинге, январь — июль 2023 г.

Во втором квартале 2023 года общее количество ETH в стейкинге выросло на 30,3% и достигло 23,6 млн., что соответствует приросту в 5,6 млн.. Общее количество ETH в стейкинге росло более быстрыми темпами по сравнению с первым кварталом 2023 года, когда было застейкано 2,2 млн.

Доминирующим провайдером стейкинга оставалась компания Lido, на долю которой пришлось 31,9% всех поставленных ETH. Это несколько больше, чем в первом квартале, когда доля рынка составляла 31,4%. Доминирующая доля Kraken снизилась до 3,4%, поскольку она сворачивает свой стейкинг-продукт в США после урегулирования спора с Комиссией по ценным бумагам и биржам США. По сравнению с предыдущим кварталом доля биржи в стейкинге ETH снизилась на −36,2%. Доминирующее положение Coinbase во II квартале также снизилось на −3,5%, и по итогам квартала ее доля рынка составила 9,6%.

4. Объем торгов NFT упал на 35,0%, несмотря на растущую популярность Bitcoin Ordinals

Объем торгов NFT среди 8 крупнейших сетей
Ежемесячный объем торгов NFT по 8 ведущим блокчейнам, январь — июнь 2023 г.

Объем торгов NFT снизился на 35,0% — с 4,84 млрд. долл. в I квартале до 3,15 млрд. долл. во II квартале.

Если во II квартале Ethereum оставалась доминирующей платформой для торговли NFT, занимая 83,0% объема, то в мае 2023 года ее доля временно снизилась до 73,3%. Это произошло в связи с ростом популярности Bitcoin Ordinals, на долю которого в этом месяце пришлось почти 20,3% объема торгов NFT.

Среди различных блокчейн-сетей наиболее значительное снижение объема торгов во II квартале наблюдалось у Solana — на 78,6%, со 184,91 млн. долл. в I квартале до 39,66 млн. долл. во II квартале. Это снижение можно отчасти объяснить миграцией основных коллекций Solana, DeGods и y00ts, на Ethereum и Polygon соответственно.

5. Объем спотовых торгов на централизованных биржах упал на 43,2%, при этом доля Binance на рынке снизилась до 52%

Топ-10 централизованных криптобирж

Помесячная доля рынка 10 крупнейших криптобирж по объему спотовых торгов и общему объему торгов, январь — июнь 2023 г.

Объем спотовых торгов на 10 крупнейших централизованных криптобиржах (CEX) во II квартале 2023 года составил 1,42 трлн долларов США, что на −43,2% меньше, чем в I квартале. Несмотря на признаки восстановления в I квартале, во II квартале объемы торгов не смогли продолжить тенденцию к росту.

Под давлением регулирующих органов доля Binance снизилась с 61% в марте 2023 года до 52% в июне 2023 года. В то же время Huobi и Crypto.com выбыли из первой десятки, а их места заняли Bybit и Bitget. Объемы торгов на Bybit и Bitget увеличились на 13,1 млрд. долл. и 1,5 млрд. долл. соответственно, и они стали единственными биржами в первой десятке, увеличившими объемы торгов.

6. Объем спотовых торгов на децентрализованных биржах упал на 28,1%, поскольку Uniswap сохранила свое доминирующее положение

Топ-10 децентрализованных криптобирж
Помесячная доля рынка 10 крупнейших DEX по объему спотовых торгов и общему объему торгов, январь — июнь 2023 г.

Объем спотовых торгов на 10 крупнейших децентрализованных биржах (DEX) во II квартале 2023 года составил 155 млрд. долл., что на −30,8% меньше, чем в I квартале. Даже в разгар мемкоинового сезона объемы на DEX не смогли заметно вырасти. Однако их объемы снизились меньше, чем на CEX (-43,2%).

Uniswap сохранила позицию крупнейшей DEX, ее доминирование в мае достигало 70%. Curve, выпустившая в мае собственный стейблкоин crvUSD, также не отметилась ростом объемов. По итогам июня ее рыночная доля составила 11%.

Дисклеймер: данные взяты из отчета 2023 Q2 Crypto Industry Report, опубликованного па портале Goingecko.com 18 июля 2023 г.