редакции
“У друзей и в банках брать не хочу, им придётся отдавать”: 15 правил об инвестициях в бизнес для начинающих инвесторов
Приветствую, уважаемые читатели!
На связи Кристина Буланкина, редактор Серяков | Инвестиции. Сегодня речь пойдёт о том, как начинающему частному инвестору избежать ошибок и минимизировать риски, инвестируя в малый и средний бизнес.
В конце — чек-лист, основанный на нашем опыте, который поможет грамотно выбрать и проверить потенциальную компанию для инвестирования.
Материал будет полезен для тех, кто выбирает надёжный бизнес для вложения денег и хочет узнать обо всех «подводных камнях» перед заключением сделки.
- Инвестируйте в сферу, в которой вы разбираетесь
Вам легче будет разобраться в процессах, цифрах и результатах, если интуитивно, опираясь на жизненный опыт, вы понимаете, чем занимается компания.
Представьте: вы тренируетесь в фитнес-центре, вам всё нравится. Комфортные тренажеры, эффективные фитнес-программы, грамотные тренеры, приятные соцсети с актуальными новостями, приемлемая стоимость клубной карты. И вот вы узнаёте, что владелец центра собирается открыть ещё бо́льший спортивный комплекс с бассейном.
+ Вам уже нравится продукт, который продаёт фитнес-центр.
+ Вы понимаете, как отлажены процессы внутри этого бизнеса.
+ Вы выделяете критерии, по которым клиенты выбирают именно этот центр.
+ Видите количество реальных пользователей продукта.
Вам близка эта сфера, вы в ней разбираетесь, в ней вас сложнее обмануть.
Выбирайте её для инвестирования.
2. Выбирайте компании, которые находятся в вашем регионе
На этапе знакомства с процессами инвестирования в малый бизнес у вас должна быть возможность приехать в компанию и лично убедиться в том, что она работает «как часы».
Знакомясь с бизнесом изнутри, регулярно наведываясь на производство, вы можете оценить, насколько отлажены процессы работы на разных этапах, как бизнес коммуницирует с клиентами, как выстраивает процесс рекламы, продаж, сбыта.
После факта инвестирования также важно иметь возможность посещать компанию, чтобы видеть, на что расходуются ваши инвестиции, как меняется бизнес и какой результат это даёт.
Некоторые наши инвесторы считают так: «Если этого бизнеса нет в моём регионе, значит, его вообще нет.»
3. Инвестируйте в «фундаментальные» сферы бизнеса с вечными рынками
На примере пандемии 2020 мы убедились, что в целом люди могут отказаться от многого, но они никогда не перестанут есть, пить, одеваться, лечиться, жить в квартирах и домах. Сферы этих «услуг» были востребованы 50, 100, 250 лет назад и будут востребованы дальше. Условная жидкость для вейпов или спиннеры — это хайповые товары с высоким уровнем маржинальности в конкретный момент, но сложно спрогнозировать, как быстро закончится эта популярность.
4. Познакомьтесь лично с основателем бизнеса
У бизнеса должно быть лицо. Владелец не должен скрывать своих паспортных данных, биографии, истории становления бизнеса и своей роли в нём.
А ваша задача — убедиться в его профессиональности. Важно понять, что он глубоко разбирается в том, что делает, что он «живёт» этим бизнесом, «дышит» его успехами. Вы должны заразиться его предпринимательским энтузиазмом и горящими (в рамках здравого смысла) глазами. Его планы должны выглядеть реально, путь к достижению цели — объективно, а взгляды на развитие компании — аргументированно. Знакомьтесь с живым человеком и составляйте о нём общее впечатление. 5. Сделайте юридическую проверку компании Сервисы вроде rusprofile.ru и zachestnyibiznes.ru помогут проверить отчеты компании о выручке, оборотах, прибыли, налогах. Там же можно получить достоверную информацию о судебных исках и разбирательствах. 6. Начинайте с сумм, которые не жалко потерять Инвестирование — это всегда риск. И ответственность за принятое решение лежит только на вас. 100% гарантий получения прибыли и возврата всей суммы не может дать никто, какими бы громкими слоганами не убеждали вас бизнесы или инвестиционные компании. Будьте готовы к тому, что вы можете потерять деньги, и начинайте с сумм, которые вы потенциально готовы заплатить за полученный опыт. Чтобы минимизировать риски, не инвестируйте крупные суммы в один бизнес. Условные 2 млн ₽ можно диверсифицировать, вложив в 4 компании по 500 тыс ₽. 7. Запросите документацию по бизнесу и обратите внимание на то, что вам будет отправлено В идеальном сценарии развития отношений с бизнесом — он должен быть для вас прозрачным. Вы должны видеть открытость владельца, готовность предоставлять информацию и понимать, что вы получаете те данные, о которых спрашиваете, а не рандомные отчёты и выписки. Если вас кормят обещаниями или присылают не то, что вы запрашиваете, это должно насторожить. Возможно, компания тянет время, скрывая реальные данные или подделывая документы. 8. Инвестируйте в то, что работает уже значимое время Реалии малого и среднего бизнеса в России таковы: в первый год работы закрывается 97% молодых компаний. Если бизнес существует на рынке 3 ,5, 10 лет, он уже успешно преодолел как минимум 1, а то и 2-3 кризиса, прошел несколько этапов развития, сформировал грамотную команду, занял своё место в нише, отладил процессы поставок/производства/сбыта, завоевал доверие потребителя. Вкладывайте в то, что уже работает и хочет развиваться, а не в идеи, задумки, стартапы. 9. Понаблюдайте за бизнесом некоторое время, не вкладывайте деньги сразу Даже не выходя из дома можно провести анализ «качества» бизнеса. Погуглите новости о компании, оцените медийность бренда, почитайте социальные сети, сайты. Изучите, на каких площадках или в каких сетях продаётся продукт, насколько он доступен с точки зрения логистики, легко ли добраться до офлайн точек продаж. Не принимайте решение об инвестировании сразу, приглядитесь. 10. Посмотрите отзывы о бизнесе, продукте и предпринимателе Имея доступ к интернету, вы имеете доступ к огромному количеству мнений и отзывов. Обратите внимание на отзывы клиентов, поставщиков, отзывы о продукте, о бизнесе в целом. Если у компании есть опыт работы с частными инвесторами, это важное преимущество. Вы можете попросить контакты действующих инвесторов, пообщаться с ними лично и сложить для себя общую картину о бизнесе. Таким образом можно узнать много интересного. 11. Спросите, почему бизнес не берёт кредиты в банках Частные инвесторы просят бóльшую доходность, чем кредиторы в банках. Поэтому от аргументов, которые вам приведут в ответ на этот вопрос, может зависеть итоговое решение по инвестированию. Самый показательный ответ, который доводилось слышать нам: «Я хочу разделить риски. Друзьям и банкам точно придётся отдавать». Очевидно, вкладывать деньги в такую компанию не стоит. Противоположная ситуация: бизнес уже является заёмщиком банков, успешно обслуживает свои кредиты, но нуждается в гораздо более крупных финансовых вливаниях, чем могут предоставить банки. Он обращается к частным инвесторам, получает инвестирование, грамотно его использует, наращивая обороты, и получает бóльшую прибыль, которая позволяет с лёгкостью выполнять свои финансовые обязательства. 12. Попросите предоставить план развития компании Чтобы оценить реальность выполнения поставленных планов, которые вам представляют, нужно понять ретроспективу и сопоставить её с имеющимся положением дел. Не должно быть сильного разрыва между тем, что происходит сейчас и тем, что ожидается в перспективе. Нельзя к вечеру улететь в космос, если утром ты ползаешь по полу. Работающему бизнесу свойственен нормальный, органический, здоровый рост и до ваших инвестиций, и после них. Мы регулярно сталкиваемся с «бизнесменами», имеющими 0 ₽ выручки, которые ищут 500 млн ₽ инвестиций на срочное строительство завода по добыче нефти. Такие «компании» нашу проверку не проходят. Оцените реалистичность и здравый смысл в составлении планов развития. По тому, как эти планы сконфигурированы и представлены вам, можно оценить образ мышления человека, который этот план составлял. 13. Обратите внимание на открытость бизнеса Оцените, утаивают ли от вас какую-то информацию: предлагают ли вам приехать на склад/производство/в магазин, допускают ли к общению напрямую с сотрудниками, позволяют ли проверить внутреннюю документацию компании. Если в общении всё открыто, это способствует взаимопониманию и доверию. Если нет, значит что-то скрывают. Рисковать деньгами, инвестируя в такие компании, не стоит. 14. Проанализируйте клиентскую «оболочку» бизнеса и пройдите по «пути клиента» Оставьте заявку на сайте, оцените, его удобство. Дождитесь, когда вам перезвонят (если перезвонят) и оцените, насколько профессионален менеджер, который с вами общается. Обратите внимание на то, возникло ли у вас желание купить продукт бизнеса. Оцените точки контакта с компанией: наружная реклама в городе, соцсети, контекстная реклама, интернет-площадки. А продуктом, как клиент, вы остались бы довольны? Даже если вы начинающий инвестор, жизненного опыта и критического мышления будет достаточно, чтобы понять, что перед вами: хорошо упакованная «потёмкинская деревня» или реально работающий бизнес. 15. Попросите юриста проверить документы до заключения сделки В случае вашего положительного решения об инвестировании в конкретный бизнес, не экономьте на услугах юриста или инвестиционной компании. Согласуйте и проверьте условия инвестирования (займ или доля), гарантии от владельца бизнеса (залоги, обеспечение, поручительство), условия и сроки выплат. Помните, в итоге вы получите ровно то, что закреплено юридически. Чтобы минимизировать риск потери денег после инвестирования в малый и средний бизнес, нужно грамотно выбрать и проверить компанию: 1. Выбрать отрасль бизнеса, в которой вы разбираетесь 2. Выбрать компании из вашего региона 3. Инвестировать в «фундаментальные» сферы бизнеса с вечными рынками 4. Познакомиться с основателем бизнеса 5. Сделать юридическую проверку компании 6. Начинать с сумм, которые не жалко потерять 7. Запросить документацию по бизнесу и обратить внимание на то, что вам будет отправлено 8. Инвестировать в то, что работает уже значимое время 9. Понаблюдать за бизнесом некоторое время, не вкладывать деньги сразу 10. Посмотреть отзывы о бизнесе, продукте и предпринимателе 11. Спросить, почему не берутся кредиты в банках 12. Попросить предоставить план развития компании 13. Обратить внимание на открытость бизнеса 14. Проанализировать клиентскую «оболочку» бизнеса и пройти по «пути клиента» 15. Попросить юриста проверить договор до заключения сделки Поделитесь, приходилось ли вам выбирать компанию для вложения денег? На что опирались, принимая решение об инвестировании? Кстати, в нашем Telegram-канале мы пишем о реальном опыте наших частных инвесторов: куда инвестировать? как проверять компании? как юридически оформить сделку? какие гарантии можно получить? Подпишитесь, чтобы следить за актуальной информацией из первых уст. Вы заинтересованы в получении фиксированного пассивного дохода с ежемесячными выплатами? На сайте — информация о компаниях, требующих инвестиций, которые прошли нашу проверку. Благодарю за внимание и буду рада обратной связи о вашем опыте инвестирования!
Подведём итог